Pengantar Singkat untuk Captive Insurance

bisnis

Selama 20 tahun terakhir, banyak bisnis kecil telah mulai mengasuransikan risiko mereka sendiri melalui produk yang disebut “Asuransi Captive.” Tawanan kecil (juga dikenal sebagai tawanan orang tua tunggal) adalah perusahaan asuransi yang didirikan oleh pemilik bisnis yang dipegang erat yang ingin mengasuransikan risiko yang terlalu mahal atau terlalu sulit untuk diasuransikan melalui pasar asuransi tradisional. Brad Barros, seorang ahli di bidang asuransi tawanan, menjelaskan bagaimana “semua tawanan diperlakukan sebagai perusahaan dan harus dikelola dengan metode yang konsisten dengan aturan yang ditetapkan dengan IRS dan regulator asuransi yang sesuai.”

Menurut Barros, seringkali tawanan orang tua tunggal dimiliki oleh perwalian, kemitraan atau struktur lain yang didirikan oleh pembayar premi atau keluarganya. Ketika dirancang dan dikelola dengan baik, suatu bisnis dapat melakukan pembayaran premi yang dapat dikurangkan dari pajak kepada perusahaan asuransi pihak terkait. Tergantung pada keadaan, laba underwriting, jika ada, dapat dibayarkan kepada pemilik sebagai dividen, dan keuntungan dari likuidasi perusahaan dapat dikenakan pajak atas capital gain asuransi rawat jalan.

Pembayar premi dan tawanan mereka dapat memperoleh manfaat pajak hanya ketika tawanan beroperasi sebagai perusahaan asuransi nyata. Atau, penasihat dan pemilik bisnis yang menggunakan tawanan sebagai alat perencanaan perumahan, kendaraan perlindungan aset, penangguhan pajak atau manfaat lainnya yang tidak terkait dengan tujuan bisnis sebenarnya dari perusahaan asuransi dapat menghadapi konsekuensi peraturan dan pajak yang berat.

Banyak perusahaan asuransi tawanan sering dibentuk oleh bisnis AS di wilayah hukum di luar Amerika Serikat. Alasan untuk ini adalah bahwa yurisdiksi asing menawarkan biaya yang lebih rendah dan fleksibilitas yang lebih besar daripada rekan-rekan mereka di AS. Sebagai aturan, bisnis AS dapat menggunakan perusahaan asuransi yang berbasis di luar negeri selama yurisdiksi memenuhi standar peraturan asuransi yang disyaratkan oleh Internal Revenue Service (IRS).

Ada beberapa yurisdiksi asing terkenal yang peraturan asuransinya diakui aman dan efektif. Ini termasuk Bermuda dan St. Lucia. Bermuda, sementara lebih mahal daripada yurisdiksi lain, adalah rumah bagi banyak perusahaan asuransi terbesar di dunia. St. Lucia, lokasi yang lebih terjangkau untuk tawanan yang lebih kecil, patut diperhatikan karena undang-undang yang progresif dan patuh. St. Lucia juga diakui karena baru-baru ini mengesahkan undang-undang “Sel Incorporated”, meniru undang-undang serupa di Washington, DC.

Pelanggaran Asuransi Tahanan Umum; Sementara tawanan tetap sangat bermanfaat bagi banyak bisnis, beberapa profesional industri telah mulai memasarkan secara tidak patut dan menyalahgunakan struktur ini untuk tujuan selain yang dimaksudkan oleh Kongres. Pelanggaran meliputi:

1. Pengalihan risiko dan distribusi risiko yang tidak tepat, alias “Kelompok Risiko Risiko”

2. deductible tinggi dalam pengaturan captive-pooled; Kembali mengasuransikan tawanan melalui skema asuransi jiwa variabel penempatan pribadi

3. Pemasaran yang tidak benar

4. Integrasi asuransi jiwa yang tidak pantas

Memenuhi standar tinggi yang dipaksakan oleh IRS dan regulator asuransi lokal dapat menjadi proposisi yang kompleks dan mahal dan hanya boleh dilakukan dengan bantuan penasihat yang kompeten dan berpengalaman. Konsekuensi dari kegagalan menjadi perusahaan asuransi dapat menghancurkan dan mungkin termasuk hukuman berikut:

1. Kehilangan semua pemotongan premi yang diterima oleh perusahaan asuransi

2. Kehilangan semua potongan dari pembayar premi

3. Distribusi paksa atau likuidasi semua aset dari perusahaan asuransi yang memberlakukan pajak tambahan untuk capital gain atau dividen

4. Potensi perlakuan pajak yang merugikan sebagai Perusahaan Asing Terkendali

5. Potensi perlakuan pajak yang merugikan sebagai Personal Holding Company (PFHC) Pribadi

6. Potensi denda peraturan yang dikenakan oleh yurisdiksi mengasuransikan

7. Potensi hukuman dan bunga yang dikenakan oleh IRS.

Secara keseluruhan, konsekuensi pajak mungkin lebih besar dari 100% dari premi yang dibayarkan kepada tahanan. Selain itu, pengacara, penasihat kekayaan CPA dan klien mereka dapat diperlakukan sebagai promotor penampungan pajak oleh IRS, menyebabkan denda sebesar $ 100.000 atau lebih per transaksi.

Jelas, mendirikan perusahaan asuransi bukan sesuatu yang harus dianggap enteng. Sangat penting bahwa bisnis yang ingin membangun kerja tawanan dengan pengacara dan akuntan yang kompeten yang memiliki pengetahuan dan pengalaman yang diperlukan untuk menghindari jebakan yang terkait dengan struktur asuransi yang kasar atau dirancang dengan buruk. Aturan umum adalah bahwa produk asuransi tawanan harus memiliki pendapat hukum yang mencakup unsur-unsur penting dari program. Diakui dengan baik bahwa pendapat harus diberikan oleh firma hukum independen, regional atau nasional.

Pergeseran Risiko dan Pelanggaran Distribusi Risiko; Dua elemen kunci dari asuransi adalah mereka yang mengalihkan risiko dari pihak tertanggung ke pihak lain (pengalihan risiko) dan kemudian mengalokasikan risiko di antara kumpulan besar tertanggung (distribusi risiko).